2017년 펀드 결산

2017년에는 경기 회복세에 힘입어 국내는 물론 해외 주식시장도 호조를 보였다. 이에 따라 주식형 펀드 수익률도 좋은 성과를 냈고, 자금도 대거 몰려들었다. 국내보다는 해외 주식형펀드의 성적이 조금 더 좋았다. 비과세 혜택 막차를 타려는 수요가 몰려 자금 증가율도 해외 펀드가 훨씬 컸다. 국내는 인덱스펀드가, 해외는 중국펀드가 주목을 받았다.

◆주식형펀드로 자금 유입

24일 금융투자협회에 따르면 1월 476조2850억원이던 전체 펀드 순자산 총액은 4월 사상 최초로 500조원을 돌파했다. 2007년 9월 300조원을 넘어선 뒤 10년이나 걸린 것이다. 6월 498조9670억원으로 다소 주춤하긴 했지만 다시 증가해 11월 말 현재 517조7450억원으로 집계되고 있다. 1월과 비교해 순자산이 8.7%(36조1530억원) 증가한 수치다.

특히 주식형 펀드로 투자금이 모여들었다. 주식형 펀드 순자산은 1월 67조1640억원에서 11월 77조3690억원으로 15.2% 증가했다. 채권형 펀드 순자산이 같은 기간 104조9240억원에서 100조1570억원으로 4.5% 줄어든 것과 비교된다.

주식 시장이 상승세를 탄 덕분이다. 올해 코스피는 1월 2일 2026.16으로 시작해 10월 30일 사상 처음으로 2500을 돌파한 데 이어 11월 3일 2557.97까지 치솟았다. 반면 채권형 펀드는 미국 연방준비제도(Fed·연준)와 한국은행의 잇따른 금리인상 조치로 채권 수익률 하락이 예상되자 자금이 급격히 빠져나오고 있다.

◆국내 대형주·인덱스 펀드 선전

펀드평가사 KG제로인이 운용 순자산 10억원 이상 펀드를 대상으로 집계한 연초 후 국내 주식형 펀드 수익률을 보면 지난 22일 기준으로 평균 19.84%로 나타났다. 같은 기간 코스피 수익률(20.45%)과 비슷했다. 수출 대기업을 중심으로 한 대형주가 증시를 끌어올리면서 펀드에서도 K200인덱스 펀드 수익률이 23.41%로 좋았다. K200인덱스 펀드는 한국을 대표하는 200개 종목으로 구성된 코스피200지수에 투자하는 상품으로, 코스피200은 삼성전자, SK하이닉스, 포스코, 현대차, KB금융 등으로 구성돼 있다. 중소형주식형 펀드 수익률은 11.54%였다. 국내 채권형 펀드 수익률은 1.05%에 불과했다.

개별 펀드 성적을 보면 올해는 인덱스펀드(지수 등락에 따라 수익률이 움직이는 펀드)의 해라고 해도 과언이 아닐 정도다. 상위 30위에 든 펀드 중 17개가 상장지수펀드(ETF)였다.

미래에셋TIGER200IT레버리지상장지수펀드가 108.91%로 가장 수익률이 높았다. 이어 2∼5위는 삼성KODEX코스닥150레버리지상장지수펀드(92.24%) 등 코스닥에 투자하는 레버리지인덱스펀드였다. 레버리지펀드가 아닌 상품 중에는 미래에셋TIGER200IT상장지수펀드가 47.77%로 수익률이 높았다.

◆신흥국·중국 펀드 주목

해외 주식형 펀드의 순자산은 11월 말 현재 연초 대비 27.9% 증가한 20조60억원으로 집계됐다. 특히 비과세 해외주식펀드 판매가 급증했다. 오는 29일까지 비과세 해외주식펀드에 가입하면 10년간 수익에 대해 3000만원까지 세금을 물지 않는다. 이 기간이 지나면 비과세 혜택이 사라지기 때문에 연말로 갈수록 자금 유입 폭이 커졌다. 1월 1조823억원 수준이던 판매 잔고는 11월 말 3조8068억원으로 3배 이상 커졌다.

수익률도 연초 이후 26.23%로 국내 주식형펀드를 앞섰다. 지역이나 국가와 관계없이 대체로 고르게 성적이 좋았으나 신흥국, 특히 중국의 선전이 두드러진다. 아시아신흥국주식펀드 수익률이 38.44%에 달했고, 아시아태평양주식(일본 제외)펀드 30.43%, 글로벌신흥국주식펀드 28.24%였다. 북미주식펀드도 20.02%로 나쁘지 않았다. 국가별로 보면 중국(35.67%), 인도(30.21%), 일본(24.14%) 순이었다. 중국 펀드는 최근 2년간 수익이 저조했던 탓에 올해 수익률이 높아지자 환매에 시달리기도 했다. 러시아가 4.65%로 한 자릿수 수익률을 나타냈다. 러시아펀드는 상반기 마이너스 수익률로 고전했으나 러시아 정부가 올해 여섯 차례나 금리를 인하하는 등 강력한 경기부양 의지를 보이면서 그나마 반등한 것이다.

수익률 상위권 펀드도 신흥국, 중국에 집중됐다. 글로벌신흥국주식에 투자하는 미래에셋TIGERMSCIEM레버리지상장지수펀드 수익률이 70.49%로 해외주식형펀드 가운데 가장 높았다. 2위는 미래에셋차이나그로스펀드(69.84%)였고, 이어 13위까지 모두 중국펀드가 차지했다.

이진경 기자 [e-mail]